Le sujet de la gestion de la liquidité intrajournalière est devenu encore plus prévalent aujourd’hui avec la hausse des taux d’intérêt et la pandémie qui a apporté des défis majeurs aux banques, à leurs clients et à leurs chaînes d’approvisionnement
6 avril 2022 (Hong Kong) – L’Asia Securities Industry & Financial Markets Association (ASIFMA), le principal groupe industriel financier de la région, et sa société membre Smartstream Technologies, le fournisseur de solutions de gestion du cycle de vie des transactions financières (TLM®), ont publié aujourd’hui un document traitant des défis et opportunités de la gestion de la liquidité intrajournalière (ILM). Ce document s’appuie sur un webinaire qui s’est tenu en novembre 2021 et comprend les contributions des experts du secteur suivants :
- Keith DeSouza, directeur exécutif – Liquidité et financement chez DBS à Singapour
- Simon Gray, associé chez Baringa Partners
- Nadeem Shamim, responsable mondial de la trésorerie et de la liquidité chez Smartstream
Le panel a été modéré par Philippe Dirckx, directeur général – Revenu fixe chez ASIFMA.
Domaines d’intérêt
Depuis la crise financière mondiale, le cadre réglementaire a considérablement évolué, obligeant les banques à mesurer, surveiller et déclarer leurs expositions du point de vue du marché, du crédit et de la liquidité. Cela a eu un impact significatif sur leur bilan et leur capital, ce qui les a amenées à revoir leurs modèles de gestion des risques, à réévaluer leur modèle opérationnel et à optimiser leur gestion de trésorerie.
« En ce qui concerne les défis rencontrés, notre document identifie plusieurs raisons pour lesquelles l’ILM ne peut pas être gérée de manière plus efficace et rationalisée, ainsi que les coûts associés à la trésorerie », a déclaré Nadeem Shamim de Smartstream.
« La fragmentation est probablement l’élément principal qui a empêché les banques de gérer leur ILM de manière plus efficace. Cette fragmentation se retrouve à de nombreux niveaux : aux niveaux réglementaire, de la trésorerie, des opérations, de la technologie, des données et organisationnel », a ajouté Philippe Dirckx d’ASIFMA.
Évolution et impact de l’architecture des paiements
Le paysage des paiements évolue et se développe rapidement avec les paiements instantanés et la technologie de registre distribué (DLT) qui deviennent omniprésents, tandis que les banques centrales et les infrastructures de marché des valeurs mobilières raccourcissent leurs cycles de règlement. Cela pourrait entraîner une fragmentation supplémentaire des pools de liquidité, à moins que les institutions financières ne modernisent leurs technologies et leurs applications de back-office.
Solutions concernant les tendances et problèmes émergents
Le développement et l’accessibilité relative (ou la flexibilité des coûts) de l’informatique en nuage permettent aux institutions financières de consolider les données historiquement cloisonnées dans divers systèmes et emplacements. Pour exploiter ces données consolidées, les banques devront tirer parti de nouvelles technologies telles que l’intelligence artificielle ou l’apprentissage automatique pour passer d’une modélisation basée sur des données historiques à une modélisation prévisionnelle.
« Les banques font face à un environnement difficile, que ce soit d’un point de vue macroéconomique, réglementaire, opérationnel ou technologique, car le coût de gestion de leur liquidité intrajournalière a augmenté. Les solutions ILM et les modèles SaaS réduisent le coût total de possession et la barrière de coût pour la mise en œuvre des derniers outils de gestion de la liquidité et de tests de résistance », a déclaré M. Shamim.
« Il s’agit d’une opportunité unique d’explorer de nouvelles technologies et de nouveaux modèles opérationnels qui peuvent aider à relever ces défis et à mettre en œuvre des outils pour gérer et monétiser leur risque de liquidité de manière proactive et efficace », a conclu M. Dirckx.
